Tre agenti del Commercial Crime Bureau indagano su un crimine di natura economica ma per raccogliere le prove decisive devono mettere sotto sorveglianza gli uffici della Feng Hua International.

Dopo un breve periodo in carcere per aver partecipato a incontri clandestini di boxe, il quarantottenne Fai è coperto dai debiti fino al collo e per sfuggire ai creditori si rifugia a Macao, dove cerca l'aiuto dell'amico Shui. Una volta pugile di prim'ordine, Fai adesso è solo un uomo distrutto ed è disposto ad accettare un lavoro in una palestra e a condividere casa con Gwen, reduce da una malattia mentale, e Dan, la di lui figlia di dieci anni. In palestra, Fai ha modo di conoscere Qi, il figlio di un uomo una volta ricco ma ora costretto a combattere nelle arti marziali miste per sopravvivere. Con Fai come allenatore, Qi riesce ad ottenere tre importanti vittorie cosecutive. Per il quarto incontro Qi affronta il feroce Lee Yuan-Heng e finisce in ospedale gravemente ferito. Di fronte dalla riluttanza di Qi di fronte a tale sconfitta, Fai riscopre la sua volontà di combattere e sfida Heng a un incontro sul ring.

Omaggio al fenomeno cinematografico del "Gongfupian", ovvero quei 'film di Karatè' che tanto successo hanno avuto negli anni '70, soprattutto nel pubblico delle sale di seconda e terza visione. Nove capitoli ricchi di brani di film, locandine, foto e numerose interviste ai protagonisti, per ricostruire la genesi e il successo di un filone che ancora oggi vanta tra i suoi estimatori personaggi del calibro di Quentin Tarantino.